0 kr
netto utbytte etter skatt
Utbytte oppjusteres med faktor 1,72 og skattlegges med 22 prosent — effektivt 37,84 prosent. Se hva du sitter igjen med, og hvor mye skjermingsfradraget er verdt.
Dette er et estimat. Kalkulatoren bruker oppjusteringsfaktor 1,72 og 22 % skattesats, altså 37,84 % effektiv sats (2025-satser). Faktor og sats fastsettes i statsbudsjettet hvert år, og Skatteetaten har fasit for din situasjon.
Utbytte skattlegges ikke direkte med en egen sats. Regnestykket går i tre trinn, og det er derfor tallet 37,84 ikke står noe sted i skatteloven:
Oppjusteringsfaktoren er et politisk justeringsverktøy. Den ble innført for at samlet skatt på selskapsoverskudd og utbytte skal ligge nær toppskatten på lønn, og har blitt endret nesten hvert år siden 2016 — fra 1,15 til dagens 1,72. Bruk alltid faktoren for det året utbyttet ble besluttet, ikke det året pengene kom på konto.
Skjermingsfradraget er begrunnet slik: en risikofri avkastning på pengene du har skutt inn, bør ikke skattlegges hårdere enn bankrenter. Derfor får du fradrag for inngangsverdien på aksjen ganget med skjermingsrenten. Renten fastsettes av Skatteetaten i januar året etter inntektsåret, basert på renten på tre måneders statskasseveksler etter skatt. Den har de siste årene ligget grovt sett i intervallet 1 til 4 prosent, avhengig av rentenivået.
Tre detaljer er verdt å kjenne:
Spørsmålet dukker opp hver vår hos alle som eier sitt eget aksjeselskap. Skattemessig er hovedforskjellen at lønn er fradragsberettiget i selskapet, mens utbytte tas av overskudd som allerede er beskattet. Til gjengjeld utløser lønn arbeidsgiveravgift og trygdeavgift.
| Av 100 kroner i selskapet | Utbytte | Lønn (høyeste trinn) |
|---|---|---|
| Arbeidsgiveravgift | 0 kr | ca. 12,4 kr |
| Selskapsskatt | 22 kr | 0 kr |
| Personskatt | 29,5 kr | ca. 41,5 kr |
| Igjen til deg | 48,5 kr | ca. 46 kr |
| Gir pensjon og NAV-rettigheter | Nei | Ja, opp til 6 G |
Tallene forutsetter 14,1 prosent arbeidsgiveravgift (sone 1) og høyeste marginalskatt på lønn, om lag 47,4 prosent med 2025-satser. Forskjellen i ren skatt er altså liten — noen få prosentpoeng i utbyttets favør på toppen. Men bildet snur under 6 G:
Standardrådet fra de fleste regnskapsførere: ta lønn opp til 6 G først, og vurder utbytte for det som ligger over. Se også lønnskalkulatoren og skattekalkulatoren.
På aksjesparekonto (ASK) kan du motta utbytte og selge med gevinst uten å bli skattlagt, så lenge pengene blir stående på kontoen. Skatten utløses først når du tar ut mer enn du har satt inn, og innskutt beløp kan alltid tas ut skattefritt først. Effekten er ikke lavere sats — det er 37,84 prosent til slutt uansett — men at hele beløpet får jobbe videre i mellomtiden. Over 20 år er den utsettelsen betydelig verdt; se renters rente.
Begrensningene er viktige: ASK gjelder børsnoterte aksjer og aksjefond innenfor EØS. Aksjer i ditt eget unoterte aksjeselskap kan ikke ligge der. Rentefond, enkeltobligasjoner og aksjer utenfor EØS faller også utenfor. Skjermingsfradrag beregnes på kontoens innskudd, så ordningen mister ikke skjermingen. Se også BSU og spare penger for andre spareformer.
Ingen skatt trekkes ved utbetaling. Utbytte kommer brutto på konto, og skatten dukker opp som restskatt året etter. Bruk skattekortet eller betal tilleggsforskudd innen 31. mai året etter inntektsåret hvis du vil unngå renter på restskatten.
Utbytte utover skjermingsfradraget oppjusteres med en faktor på 1,72 og skattlegges deretter med 22 prosent. Det gir en effektiv sats på 37,84 prosent (2025-satser). Får du 100 000 kroner i utbytte uten skjerming, blir skatten 37 840 kroner. Faktoren fastsettes i statsbudsjettet og har blitt endret flere ganger — sjekk satsen for det året utbyttet ble besluttet.
Skjermingsfradraget er den delen av utbyttet du får skattefritt, tenkt som en risikofri avkastning på pengene du har skutt inn. Det regnes ut som inngangsverdien på aksjene ganget med skjermingsrenten, som Skatteetaten fastsetter i januar året etter inntektsåret. Fradraget beregnes per aksje og tilhører den som eide aksjen 31. desember.
Er skjermingsfradraget større enn utbyttet, går ikke resten tapt. Det overføres til neste år og legges til skjermingsgrunnlaget, slik at det vokser med renters rente. Ubenyttet skjerming kan også brukes mot gevinst når du senere selger aksjen, men den kan ikke gi fradrag som overstiger gevinsten, og den kan ikke flyttes til andre aksjer.
Regnet i ren skatt er lønn ofte konkurransedyktig opp til rundt 6 ganger grunnbeløpet, fordi lønn er fradragsberettiget i selskapet mens utbytte tas av allerede beskattet overskudd. Samlet skatt på utbytte blir 51,5 prosent når du regner med selskapsskatten. Lønn gir i tillegg pensjonsopptjening, sykepenger og foreldrepenger opp til 6 G — rettigheter utbytte ikke gir.
Utbytte skattlegges det året det er lovlig besluttet, altså normalt året generalforsamlingen vedtar det. Det trekkes ingen skatt ved utbetalingen, så skatten kommer som restskatt året etter hvis du ikke justerer skattekortet eller betaler tilleggsforskudd. Fristen for tilleggsforskudd er 31. mai året etter inntektsåret.
Ja, for børsnoterte aksjer og aksjefond innenfor EØS. På aksjesparekonto kan du både motta utbytte og selge med gevinst uten å bli skattlagt, så lenge pengene blir stående på kontoen. Skatt utløses først når du tar ut mer enn det du har satt inn. Aksjer i ditt eget unoterte AS kan ikke ligge på aksjesparekonto.